分類: ETF

踏入 2026 年，全球經濟環境依然波譎雲詭。隨住利率週期進入新階段，債券 ETF 成為咗香港投資者眼中嘅「穩陣之選」。無論你係想穩定收息、平衡股市風險，定係想搵個位「泊錢」，債券 ETF 都係一個極具彈性嘅工具。

今日就同大家拆解 2026 年債券 ETF 嘅玩法，由基本概念到美股、港股熱門選擇，再教埋你點樣喺香港低成本入市！

債券 ETF 香港 是甚麼?

債券 ETF (Bond ETF) 簡單嚟講，就係將一大堆債券（例如美國國債、公司債、亞洲開發債等）打包埋一齊，然後好似股票咁放喺交易所買賣。

2026 年投資債券 ETF 嘅 4 大好處：

1. 門檻極低： 直接買一張債券閒閒地要幾萬美金，但買債券 ETF 只需幾百蚊港幣就有交易。
2. 分散風險： 買入一隻 ETF 等於一次過持有幾百甚至幾千隻債券，就算其中一間公司「債務違約」，對你嘅影響都好輕微。
3. 流動性高： 喺交易所隨時買賣，唔使好似傳統債券咁要搵銀行回購或者鎖死幾年。
4. 透明度高： 每日持倉同資產淨值（NAV）都係公開嘅，你可以清楚見到自己買咗啲咩。

債券 ETF 香港 有哪些?

債券 ETF 種類繁多，可按 地區、年期及風險程度 作分類。

債券 ETF 美股

債券 ETF 香港（美股上市版本）

美股市場係全球債券 ETF 嘅大本營，流動性最高，管理費亦最平：

• 美國國債類（最穩陣）：
  • TLT (iShares 20+ Year Treasury Bond ETF)： 投資 20 年期以上長債。對利率極敏感，減息週期升幅最勁。
  • SHY (iShares 1-3 Year Treasury Bond ETF)： 投資 1-3 年短債。波幅極細，適合短線收息。
• 全市場 / 投資級公司債：
  • BND (Vanguard Total Bond Market ETF)： 包含全美國所有類型嘅投資級債券，係「懶人配置」首選。
  • LQD (iShares iBoxx $ Investment Grade Corporate Bond ETF)： 專買大型企業（如 Apple, Microsoft）發行嘅債券，利息通常高過國債。

債券 ETF 香港

債券 ETF 香港（本地上市版本）

如果你唔想換美金，想用港幣喺港股時段買，本地亦有唔少實力之選：

• 2819.HK (ABF 香港債券指數基金)： 專買香港政府同公營機構債券，係香港歷史最悠久、最穩健嘅港元債券 ETF。
• 3077.HK (Premia 美國國庫浮息票據 ETF)： 適合加息預期或利率高企環境，因為利息會隨市場調整。
• 3075.HK (Global X 亞洲美元投資級債券 ETF)： 買入亞洲區內信譽良好企業嘅美金債，息率通常較具吸引力。
• 2829.HK (iShares 安碩中國政府債券 ETF)： 投資中國國債，同美股相關性低，具備分散風險作用。

債券 ETF 香港 如何買?

小偏以IB (Interactive Brokers) 盈透證券做示範如何在app購買ETF:

1️⃣點擊圖案進入

2️⃣在搜索位置輸入你想購買的ETF代號

3️⃣看到你想購買的ETF代號後,點擊股票位置

4️⃣點擊購買

5️⃣點擊數量

6️⃣輸入你想購買的數量

7️⃣點擊預覽

8️⃣確認總額和傭金無誤後,滑動位置買入

9️⃣顯示成功下單,IB (Interactive Brokers) 購買ETF就係咁簡單

喺香港買債券 ETF 同買匯豐 (0005) 或騰訊 (0700) 一樣簡單：

1. 開立證券戶口： 推薦使用 富途牛牛、老虎證券、Webull 或 盈透證券 (IB)。2026 年呢類平台都提供極低嘅美股/港股佣金。
2. 存入資金並換匯： 如果買美股 ETF（如 TLT），記得喺 App 內先將港幣換成美金。
3. 搜尋代號並落單： 喺搜尋欄輸入代號（例如 BND 或 2819），選擇股數，點擊買入即可。

💡 專業提示： 留意「派息稅」。香港投資者買美股債券 ETF 收到嘅派息通常會被預扣 30% 稅項。如果想慳稅，可以優先考慮喺港股掛牌嘅美債 ETF（如 3450.HK），或者透過專業平台諮詢稅務優化。

債券 ETF 香港 開戶優惠

為吸引更多股民使用，香港不同的證券商通常會提供各種開戶優惠，包括贈送股票、代金券以及機票現金券等。開戶的迎新優惠不僅能提高投資者的交易體驗及意願，亦能使開戶初期時獲得額外的價值。

債券 ETF 香港 開戶優惠表

證券商	債券 ETF 香港 戶口開戶優惠
老虎證券	【了解最新獨家開戶優惠】
富途牛牛	【了解最新獨家開戶優惠】
盈透證券	【了解最新獨家開戶優惠】
華盛證券	【了解最新獨家開戶優惠】
長橋證券	【了解最新獨家開戶優惠】
漲樂全球通	【了解最新獨家開戶優惠】
uSMART 盈立證券	【了解最新獨家開戶優惠】
Webull 微牛證券	【了解最新獨家開戶優惠】

總結

隨住 AI 帶動嘅股市估值偏高，將部分資金轉入債券 ETF 係明智嘅「防守」策略。

• 如果你追求極致穩定： 揀 SHY 或 2819.HK。
• 如果你想博減息暴升： 揀 TLT。
• 如果你係退休族搵長期收入： 揀 BND 或 LQD。

常見問題

除咗黃金之外，白銀 ETF 近年同樣受到唔少香港投資者關注。白銀同時具備「貴金屬」及「工業金屬」雙重屬性，價格既受通脹、美元走勢影響，亦同新能源、電子產品需求息息相關。以下為你全面拆解 白銀 ETF 香港投資攻略。

白銀 ETF 香港 是甚麼?

白銀 ETF (Exchange Traded Fund) 係一種喺交易所掛牌嘅基金，旨在追蹤國際白銀現貨價格。

• 實物支持： 主流嘅白銀 ETF（如 SLV）背後真係有實物銀條鎖喺銀行庫房。
• 高流動性： 唔使好似實體銀幣咁要搵金行回購，喺手機 App 一掣即買即賣。
• 低門檻： 幾百蚊港幣就可以入場，無需支付實物溢價或儲存倉費。

💡 2026 投資提示： 白銀唔單止係避險資產，更係電子工業嘅核心原料。隨住 2026 年 AI 數據中心同綠色能源擴張，白銀嘅「工業屬性」令佢比黃金更具爆發力。

白銀 ETF 香港 有哪些?

白銀 ETF 主要分為 美股上市 及 香港上市 兩大類，各有優點。

白銀 ETF 美股

白銀 ETF 美股（流動性最高選擇）

美股市場係全球白銀交易嘅核心，2026 年熱門代號包括：

• SLV (iShares Silver Trust)
  • 地位： 全球規模最大、流動性最高。
  • 管理費： 0.50%。
  • 適合： 大額出入、追求隨時成交嘅投資者。
• SIVR (abrdn Physical Silver Shares ETF)
  • 地位： 「平民首選」。
  • 管理費： 僅 0.30% (比 SLV 平接近一半)。
  • 適合： 長線持有，想慳管理費嘅食息族或小資女。
• PSLV (Sprott Physical Silver Trust)
  • 特點： 加拿大信託結構，持倉全屬實物，且具備獨特嘅稅務優勢及大額贖回機制。
• AGQ (ProShares Ultra Silver)
  • 注意： 2 倍槓桿。2026 年銀價波幅極大，AGQ 適合短線博反彈，長線持有會因損耗而「蝕章」。

白銀 ETF 香港

白銀 ETF 香港（港股上市）

1. 2809.HK (價值黃金 ETF – 白銀分部 / 已退市風險提示)
   • 注意： 港股市場純白銀 ETF 選擇較少。過去曾有相關產品但流動性偏低。
2. 3040.HK (三星標普高盛原油及金屬) / 相關商品 ETF
   • 香港投資者如想喺港股時段買白銀，通常需透過包含白銀在內嘅「一籃子商品 ETF」，或者直接轉戰美股獲取更高靈活性。

白銀 ETF 香港 如何買?

小偏以IB (Interactive Brokers) 盈透證券做示範如何在app購買ETF:

1️⃣點擊圖案進入

2️⃣在搜索位置輸入你想購買的ETF代號

3️⃣看到你想購買的ETF代號後,點擊股票位置

4️⃣點擊購買

5️⃣點擊數量

6️⃣輸入你想購買的數量

7️⃣點擊預覽

8️⃣確認總額和傭金無誤後,滑動位置買入

9️⃣顯示成功下單,IB (Interactive Brokers) 購買ETF就係咁簡單

買美股白銀 ETF 好似買港股咁方便：

1. 開立美股戶口： 推薦使用 富途牛牛、老虎證券、Webull 或 IB。2026 年呢類平台都有提供實時美股報價。
2. 存入資金並換匯： 存入港幣後，喺 App 內直接換成美金。
3. 搜尋代號並下單： 追求規模揀 SLV；追求低成本揀 SIVR。

白銀 ETF 香港 開戶優惠

為吸引更多股民使用，香港不同的證券商通常會提供各種開戶優惠，包括贈送股票、代金券以及機票現金券等。開戶的迎新優惠不僅能提高投資者的交易體驗及意願，亦能使開戶初期時獲得額外的價值。

白銀 ETF 香港 開戶優惠表

證券商	白銀 ETF 香港 戶口開戶優惠
老虎證券	【了解最新獨家開戶優惠】
富途牛牛	【了解最新獨家開戶優惠】
盈透證券	【了解最新獨家開戶優惠】
華盛證券	【了解最新獨家開戶優惠】
長橋證券	【了解最新獨家開戶優惠】
漲樂全球通	【了解最新獨家開戶優惠】
uSMART 盈立證券	【了解最新獨家開戶優惠】
Webull 微牛證券	【了解最新獨家開戶優惠】

總結

白銀 ETF 係參與 2026 貴金屬牛市最簡單嘅方法。如果你係長線投資者，SIVR 嘅低成本優勢最吸引；如果你想捕捉短期突破 100 美元嘅行情，SLV 嘅流動性會令你出入更自如。

2026 年係白銀嘅「大年」，但投資者必須留意其「高波動性」。

• 優點： 工業需求支撐（太陽能、EV）、抗通脹能力強、相比黃金入場費較低。
• 風險： 2026 年銀價衝破 90 美元後或面臨技術性調整；槓桿 ETF 不宜久留。

常見問題