在VTSAX vs VOO本文章我們討論什麼?
Vanguard Total Stock Market Index Fund Admiral Shares (VTSAX) 和 Vanguard S&P 500 ETF (VOO) 是兩個極具代表性且廣受歡迎的選項。兩者均來自領航 (Vanguard) 這家以低成本著稱的資產管理公司，但它們在追蹤的市場範圍和基金結構上存在關鍵差異。VTSAX 旨在全面捕捉美國整體股市的表現，其投資範圍涵蓋了大型股、中型股及小型股；相對地，VOO 則聚焦於標準普爾 500 指數，主要代表美國大型股的市場動態。此外，VTSAX 是一檔共同基金，而 VOO 則為交易所交易基金 (ETF)，這導致它們在交易方式、最低投資額及稅務效率上有所不同。本文旨在深入剖析 VTSAX 與 VOO 的核心特性與差異，協助投資者釐清哪項工具更能契合自身的投資策略與需求。
- VTSAX vs VOO 管理費比較 (最新至2025)
- VTSAX vs VOO 回報率比較 (最新至2025)
- VTSAX vs VOO 派息比較 (最新至2025)
- VTSAX vs VOO 成分股比較 (最新至2025)
Vanguard Total Stock Mkt Idx Adm (VTSAX)
-
簡稱: Vanguard Total Stock Mkt Idx Adm (VTSAX) -
管理費: 0.04% -
規模: 約 $1.6 兆美元 -
10年平均年回報率: 約 11.9% -
成立日期 2000 年 11 月 13 日
Vanguard S&P 500 ETF (VOO)
-
簡稱: Vanguard S&P 500 ETF (VOO)
-
管理費: 0.03%
-
規模: 約 2847億美元
-
10年平均年回報率: 約12.36%
-
成立日: 2010年9月7日
管理費比較
| VTSAX | 管理費 | VOO |
|---|---|---|
| 0.04% | 管理費 | 0.03% |
買賣手續費比較
| 買賣VTSAX手續費(每股) | 證券商 | 買賣VOO手續費(每股) |
|---|---|---|
| US$0.0049佣金 + US$0.0050平台使用費 | 老虎證券 | US$0.0049佣金 + US$0.0050平台使用費 |
| US$0.0049佣金 + US$0.0050平台使用費 | 富途牛牛 | US$0.0049佣金 + US$0.0050平台使用費 |
| US$0.005佣金 + US$0平台使用費 | 盈透證券 | US$0.005佣金 + US$0平台使用費 |
| US$0.0049佣金 + US$0.0050平台使用費 | 華盛證券 | US$0.0049佣金 + US$0.0050平台使用費 |
| US$0.0049佣金 + US$0.0050平台使用費 | 長橋證券 | US$0.0049佣金 + US$0.0050平台使用費 |
| US$0.0039佣金 + US$0.0039平台使用費 | 漲樂全球通 | US$0.0039佣金 + US$0.0039平台使用費 |
| US$0.0039佣金 + US$0.0039平台使用費 | uSMART 盈立證券 | US$0.0039佣金 + US$0.0039平台使用費 |
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開戶優惠
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回報率比較
| VTSAX | 平均年回報率 (2025年3月31日) | VOO |
|---|---|---|
| 7.06% | 1年 (平均年回報率) | 23.90% |
| 8.10% | 3年 (平均年回報率) | 8.37% |
| 18.08% | 5年 (平均年回報率) | 15.24% |
| 11.74% | 10年 (平均年回報率) | 12.71% |
年回報比較
| VTSAX | 年回報 | VOO |
|---|---|---|
| 23.74% | 2024 | 24.98% |
| 26.01% | 2023 | 26.32% |
| -19.53% | 2022 | -18.19% |
| 25.71% | 2021 | 28.78% |
| 20.99% | 2020 | 18.29% |
| 30.80% | 2019 | 31.35% |
| -5.17% | 2018 | -4.50% |
| 21.17% | 2017 | 21.77% |
| 12.66% | 2016 | 12.17% |
| 0.39% | 2015 | 1.31% |
| 12.56% | 2014 | 13.55% |
| 33.52% | 2013 | 32.39% |
| 16.38% | 2012 | 16.00% |
| 1.08% | 2011 | 1.89% |
派息比較
| VTSAX 付款日期 | VTSAX 派息 | VOO 派息 | VOO 付款日期 |
| 2025年03月28日 | $0.4759 | $1.8121 | 2025年03月31日 |
| 2024年12月24日 | $0.4549 | $1.7385 | 2024年12月26日 |
| 2024年09月30日 | $0.4206 | $1.6386 | 2024年10月01日 |
| 2024年07月01日 | $0.4601 | $1.7835 | 2024年07月02日 |
| 2024年03月25日 | $0.4403 | $1.5429 | 2024年03月27日 |
| 2023年12月21日 | $0.4849 | $1.8011 | 2023年12月26日 |
| 2023年09月21日 | $0.386 | $1.4925 | 2023年10月03日 |
| 2023年06月23日 | $0.3998 | $1.5762 | 2023年07月05日 |
| 2023年03月23日 | $0.3803 | $1.4874 | 2023年03月29日 |
| 2022年12月22日 | $0.4507 | $1.6717 | 2022年12月23日 |
| 2022年09月23日 | $0.3847 | $1.4692 | 2022年10月03日 |
| 2022年06月23日 | $0.3621 | $1.4321 | 2022年07月05日 |
| 2022年03月23日 | $0.3422 | $1.3737 | 2022年03月29日 |
| 2021年12月27日 | $0.4152 | $1.5329 | 2021年12月27日 |
| 2021年09月24日 | $0.3496 | $1.3084 | 2021年10月04日 |
| 2021年06月24日 | $0.326 | $1.3329 | 2021年07月02日 |
| 2021年03月25日 | $0.3244 | $1.2625 | 2021年03月31日 |
| 2020年12月24日 | $0.3781 | $1.3829 | 2020年12月28日 |
| 2020年09月25日 | $0.3259 | $1.3085 | 2020年10月02日 |
| 2020年06月25日 | $0.3389 | $1.4333 | 2020年07月02日 |
| $1.178 | 2020年03月13日 | ||
| $1.4285 | 2019年12月27日 | ||
| $1.3014 | 2019年10月01日 | ||
| $1.3859 | 2019年07月02日 | ||
| $1.4551 | 2019年03月26日 | ||
| $1.289 | 2018年12月20日 | ||
| $1.2067 | 2018年10月01日 | ||
| $1.1573 | 2018年07月03日 | ||
| $1.0837 | 2018年03月29日 | ||
| $1.1839 | 2017年12月29日 | ||
| $1.176 | 2017年09月25日 | ||
| $1.010 | 2017年06月29日 | ||
| $0.998 | 2017年03月28日 | ||
| $1.296 | 2016年12月29日 | ||
| $0.883 | 2016年09月19日 | ||
| $0.953 | 2016年06月27日 | ||
| $1.006 | 2016年03月28日 | ||
| $1.092 | 2015年12月28日 | ||
| $0.953 | 2015年09月25日 | ||
| $0.902 | 2015年06月26日 |
成分股比較
結論
VTSAX 和 VOO 都是領航 (Vanguard) 旗下投資美國股市的卓越低成本工具。主要區別在於覆蓋範圍：VTSAX 追蹤美國整體股市，涵蓋大型、中型及小型股，提供最廣泛的分散性；而 VOO 則專注於標普 500 指數中的大型股。VTSAX 是共同基金，管理費為 0.04%；VOO 是 ETF，管理費為 0.03%，交易更靈活。儘管 VTSAX 分散性更佳，但由於大型股對整體市場的主導性，兩者長期回報率非常接近。選擇主要取決於投資者對極致分散性 (VTSAX) 的偏好，還是對最低費用和 ETF 交易便利性 (VOO) 的側重。
常見問題
VTSAX，全名為 Vanguard Total Stock Market Index Fund Admiral Shares，是由領航 (Vanguard) 發行的旗艦共同基金。它旨在追蹤 CRSP 美國整體市場指數 (CRSP US Total Market Index)，投資於幾乎所有在美國證券交易所上市的股票，涵蓋大型、中型及小型股，提供極廣泛的市場代表性。作為共同基金，它在每個交易日結束時以淨值交易。
VTSAX 的成分股涵蓋美國整體股市，包含約四千多家上市公司，從大型藍籌股到中小型成長股皆有涉獵。其前十大持股多為美國市值最大的科技巨頭，如蘋果 (Apple)、微軟 (Microsoft)、輝達 (NVIDIA)、亞馬遜 (Amazon) 和 Alphabet (Google 母公司) 等。這些大型企業在基金中佔有較高比重，反映美國股市的結構。
VTSAX 屬於美國共同基金，主要針對美國本土投資者，香港投資者直接購買並設立定期定額較為困難。建議可聯絡 Vanguard 或國際券商如盈透證券 (IBKR) 詢問是否支援購買 VTSAX 及定投服務。若無法直接投資，可考慮購買追蹤美國全市場的 ETF（如 VTI），這類 ETF 在香港券商平台較易定期定額投資。
購買 VOO，首先需在支援美股交易的券商或網上平台（如盈透證券、富途證券、SoFi Hong Kong、嘉信理財國際等）開設證券帳戶。完成開戶及身份認證後，將資金存入帳戶並兌換成美元。然後在交易平台搜尋「VOO」，輸入欲購買的股數或金額，下單即可。部分券商支援碎股交易，讓您用更少資金參與美股投資。
美股 VOO 是由先鋒集團（Vanguard）發行的交易所買賣基金（ETF），全名為 Vanguard S&P 500 ETF。它追蹤標普500指數，投資於美國市值最大的500家公司，涵蓋科技、金融、醫療、消費等多個行業。VOO 以極低的管理費和高度分散的投資組合，為投資者提供參與美國大型股市場表現的便捷方式，是長期投資的熱門選擇。
要定期定額購買 VOO，您需先在支援美股交易的券商或網上平台（如盈透證券、富途證券、SoFi Hong Kong、嘉信理財國際等）開設證券帳戶。完成開戶及入金後，查詢平台是否支援美股定期定額（自動月供）功能，若有則可設定每月自動扣款購買 VOO。若平台未支援自動定投，則可每月手動買入，部分券商亦支援碎股交易，讓您靈活運用資金。
- ETF佣金： 0.005美元
- ETF佣金： 比其他證券商0.008-0.009美元
- ETF佣金： 比其他證券商低30-50%
- 貨幣兌換： HKD兌USD點差HK$0.001
- 貨幣兌換：比其他證券商點差HK$0.017-0.044
- 貨幣兌換：比其他證券商低90%
