- VWO ETF 全名為 Vanguard FTSE Emerging Markets ETF，由 Vanguard 發行，主要追蹤 FTSE 新興市場指數。
- 管理費目前是 0.08%
- 10年平均年回報率 7.76%
VWO ETF介紹
VWO ETF 全名為 Vanguard FTSE Emerging Markets ETF，由 Vanguard 發行，主要追蹤 FTSE 新興市場指數。基金投資於中國、印度、台灣、巴西等新興市場的大型及中型企業，屬長線增長型 ETF。
VWO ETF是什麼
簡單來說，買入 VWO 就等同於一次過投資了全球主要新興市場的股票。這些市場通常被定義為正在經歷快速工業化和經濟增長的國家，包括中國、印度、台灣、巴西和南非等。
核心優勢： 新興市場具備高增長潛力，因其人口結構年輕、中產階級崛起和經濟體量持續擴大。
VWO ETF管理費
VWO係Vanguard FTSE Emerging Markets ETF的❗管理費目前是0.08%❗
呢個意思係你每投資 $10,000 美金，佢每年會扣除 $8 美金作為管理同營運費用。
VWO ETF月供
月供或定期定額投資VWO ETF是一個非常常見且被廣泛推薦的投資策略，特別適合長期投資者和小額投資者。以下香港證券商提供VWO ETF月供服務：
| 證券商 | 月供 |
| 老虎證券 | ✓ |
| 富途牛牛 | ✓ |
| IB 盈透證券 | ✓ |
| 華盛證券 | X |
| 長橋證券 | X |
| 漲樂全球通 | X |
| uSMART 盈立證券 | ✓ |
| Webull 微牛證券 | X |
VWO ETF怎麼買
小偏以IB (Interactive Brokers) 盈透證券做示範如何在app購買ETF:
1️⃣點擊圖案進入
2️⃣在搜索位置輸入你想購買的ETF代號
3️⃣看到你想購買的ETF代號後,點擊股票位置
4️⃣點擊購買
5️⃣點擊數量
6️⃣輸入你想購買的數量
7️⃣點擊預覽
8️⃣確認總額和傭金無誤後,滑動位置買入
9️⃣顯示成功下單,IB (Interactive Brokers) 購買
您仍然可以透過在香港的券商開戶來投資VWO ETF，並可能享有相關的開戶優惠。
| 證券商 | 買賣VWO ETF開戶優惠 |
| 老虎證券 | 【了解最新獨家開戶優惠】 |
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VWO ETF派息
VWO ETF 會把成分股派發的股息分派給投資者，通常 每季派息一次，但派息金額會隨新興市場企業盈利而波動。
| VWO ETF 派息 | 付款日期 |
| $1.740 | 2025年10月01日 |
| $1.7447 | 2025年07月02日 |
| $1.8121 | 2025年03月31日 |
| $1.7385 | 2024年12月26日 |
| $1.6386 | 2024年10月01日 |
| $1.7835 | 2024年07月02日 |
| $1.5429 | 2024年03月27日 |
| $1.8011 | 2023年12月26日 |
| $1.4925 | 2023年10月03日 |
| $1.5762 | 2023年07月05日 |
| $1.4874 | 2023年03月29日 |
| $1.6717 | 2022年12月23日 |
| $1.4692 | 2022年10月03日 |
| $1.4321 | 2022年07月05日 |
| $1.3737 | 2022年03月29日 |
| $1.5329 | 2021年12月27日 |
| $1.3084 | 2021年10月04日 |
| $1.3329 | 2021年07月02日 |
| $1.2625 | 2021年03月31日 |
| $1.3829 | 2020年12月28日 |
VWO ETF回報率
根據不同的時間段，VWO ETF回報率如下
| 平均年 | 平均年回報率 |
| 1年 (平均年回報率) | 22.77% |
| 3年 (平均年回報率) | 13.57% |
| 5年 (平均年回報率) | 5.66% |
| 10年 (平均年回報率) | 7.76% |
VWO ETF年回報
特點： 新興市場的回報往往高於成熟市場（反映其高增長潛力），但同時也伴隨著極高的波動性（Volatility）和風險。
長期表現： 由於新興市場經濟體量和結構性增長，長期看仍具有吸引力，但短期回報往往受到貨幣貶值、政治不穩定和貿易衝突等因素的干擾。
根據最新的數據，VWO ETF年回報率如下
| 年份 | 年化報酬率 |
| 2024 | 10.58% |
| 2023 | 9.27% |
| 2022 | -17.99% |
| 2021 | 1.30% |
| 2020 | 15.19% |
| 2019 | 20.76% |
| 2018 | -14.77% |
| 2017 | 31.48% |
| 2016 | 12.21% |
| 2015 | -15.81% |
| 2014 | -0.07% |
| 2013 | -4.92% |
| 2012 | 19.20% |
| 2011 | -18.75% |
| 2010 | 19.46% |
| 2009 | 76.28% |
| 2008 | -52.49% |
| 2007 | 37.26% |
| 2006 | 29.36% |
VWO ETF成分股
VWO ETF 成分股涵蓋多個新興市場龍頭企業，包括 台積電、騰訊、阿里巴巴、三星電子、Reliance Industries 等，行業及地域分布廣泛。
| 股票代號 | VWO ETF 10大成分股 | 佔VWO ETF 資產百分比 |
| NVDA | NVIDIA Corporation | 8.47% |
| AAPL | Apple Inc. | 6.88% |
| MSFT | Microsoft Corporation | 6.60% |
| AMZN | Amazon.com, Inc. | 4.06% |
| AVGO | Broadcom Inc. | 2.98% |
| GOOGL | Alphabet, Inc. | 2.80% |
| META | Meta Platforms, Inc. | 2.41% |
| GOOG | Alphabet Inc. | 2.26% |
| TSLA | Tesla, Inc. | 2.20% |
| BRK.B | Berkshire Hathaway Inc. | 1.50% |
| JPM | JPMorgan Chase & Co. | 1.42% |
| LLY | Eli Lilly and Company | 1.18% |
| V | Visa Inc. | 0.98% |
| XOM | Exxon Mobil Corporation | 0.84% |
| NFLX | Netflix, Inc. | 0.82% |
| PLTR | Palantir Technologies Inc. | 0.78% |
| MA | Mastercard Incorporated | 0.78% |
| JNJ | Johnson & Johnson | 0.78% |
| WMT | Walmart Inc. | 0.76% |
| ORCL | Oracle Corporation | 0.75% |
| AMD | Advanced Micro Devices, Inc. | 0.71% |
| COST | Costco Wholesale Corporation | 0.69% |
| ABBV | AbbVie Inc. | 0.66% |
| HD | The Home Depot, Inc. | 0.65% |
| PG | The Procter & Gamble Company | 0.60% |
VWO ETF 總結
VWO ETF 係 Vanguard 嘅新興市場旗艦產品！佢用極低管理費（0.08%），幫你一鍵投資中國、印度、台灣等高潛力經濟體。
雖然新興市場波動性極高，但 VWO 派息收益率通常達 3%，提供現金流。想捕捉年輕人口紅利同經濟結構轉型帶來嘅爆發性增長？VWO 係最適合香港投資者配置全球高風險高回報資產嘅核心工具！
常見問題
VWO（Vanguard FTSE Emerging Markets ETF）並無固定「合理價」公式，但投資者可以從估值指標和歷史價格區間來判斷是否具吸引力。截至近期股價約在 ~USD 54 左右 波動，接近其 52 週高位區間上緣，而歷史全年低位則約在 ~USD 39–40 左右，反映價格在新興市場週期中走勢不一。透過比較市盈率（約 15x 左右）和市場淨值，再配合 NAV 及新興市場基本面，可作為判斷是否「合理價」的參考。
VWO前10大：台積電7.5%、騰訊4.8%、阿里3.2%、HDFC Bank、小米、信貸建行等，中國32%、台灣印度巴西分散，近6000檔新興龍頭
香港投資者可透過支援美股交易的銀行或網上券商（如富途、老虎證券、IB 等），搜尋 VWO ETF 並設定定期定額（月供）買入。只需設定每月投資金額及扣款日期，即可分段投資新興市場，降低入市波動風險。
波動性風險 → 新興市場易受全球經濟影響，波動遠高過發達市場（如2022年大跌）。 國家/地區風險 → 中國佔比約30%，易受地緣政治、政策變化（如貿易戰、監管）影響。 貨幣風險 → 持股以本地貨幣計價，匯率波動（尤其美元強勢時）會拖低回報；香港投資者另有港元兌美元風險。 政治及監管風險 → 包括國有企業干預、腐敗、突發事件（如俄烏戰爭導致俄股清零）。 流動性風險 → 部分中小型股交易量低，極端市況下難買賣。